План Apple із китайською пам’яттю не спрацював: Samsung і SK Hynix отримали ще більше цінової сили
Apple, за даними DigiTimes, намагалася використати китайського виробника пам’яті CXMT як важіль тиску на Samsung Electronics і SK Hynix, але цей план нібито дав протилежний результат. Замість того щоб змусити корейських постачальників знизити ціни, Apple фактично зіткнулася з ситуацією, у якій Samsung і SK Hynix отримали ще сильніші позиції на переговорах.
Цього року Apple вивчала CXMT і YMTC як потенційних постачальників DRAM. Компанія навіть просунулася до тестування чипів CXMT, оскільки дефіцит пам’яті вже підняв собівартість майже всіх пристроїв Apple. Ідея була зрозумілою: якщо з’явиться реальна китайська альтернатива, Samsung і SK Hynix доведеться активніше боротися за замовлення Apple і, можливо, знижувати ціни.
Apple уже використовувала схожу тактику раніше — наприклад, у переговорах із постачальниками OLED-дисплеїв і контрактними виробниками. Але у випадку з DRAM ситуація виявилася складнішою. CXMT не має доступу до EUV-літографії через експортні обмеження США, тому компанії доводиться працювати на старішому DUV-обладнанні. За наведеними оцінками, це потребує приблизно на 30% більше wafer starts для того самого обсягу виробництва.
Через це CXMT не може бути для Apple дешевою альтернативою в повному сенсі. Її мінімальний економічно виправданий рівень цін — приблизно на рівні Samsung і SK Hynix, а не нижче. Коли Apple спробувала отримати нижчу ціну на LPDDR5X, CXMT нібито відмовилася і залишила котирування на рівні або навіть вище корейських конкурентів.
Додатковою проблемою стало те, що CXMT не надто залежить від замовлень Apple. За повідомленнями, Huawei і Xiaomi вже законтрактували більшу частину виробництва компанії через довгострокові угоди за високими цінами. Тому CXMT не має сильного стимулу демпінгувати або йти на великі поступки заради Apple.
У підсумку Apple втратила головний аргумент у переговорах. Якщо китайський постачальник не може запропонувати дешевшу пам’ять і не потребує Apple як критично важливого клієнта, Samsung і SK Hynix не мають серйозної причини знижувати ціни. Навпаки, їхня позиція стає сильнішою на тлі глобального дефіциту DRAM.
Ситуацію ускладнює ще й бум AI-серверів. Samsung і SK Hynix дедалі більше переорієнтовують виробництво на high-bandwidth memory для датацентрів, оскільки такі чипи прибутковіші. Це скорочує доступні потужності для звичайної мобільної пам’яті й додатково тисне на ціни для споживчої електроніки.
Для Apple це неприємний момент одразу з кількох причин. Компанія платить більше за пам’ять, має менше простору для переговорів і паралельно стикається з політичним тиском через саму ідею закупівель китайських чипів. Раніше деякі політики вимагали, щоб Apple взагалі відмовилася від використання китайської пам’яті у своїх пристроях.
Таким чином, спроба Apple розширити список постачальників і послабити залежність від Samsung та SK Hynix поки не дала бажаного ефекту. Замість дешевшої альтернативи компанія отримала підтвердження, що ринок DRAM залишається дуже обмеженим, дорогим і складним для маневру.
